Торговая недвижимость Москвы. IV квартал 2015
Аналитика:
Уровень инфляции в России за период октябрь-ноябрь 2015 г. составил 1,49%: 0,74% - в октябре и 0,75% - в ноябре против 0,57% и 0,35% в сентябре и августе соответственно. На конец ноября индекс потребительских цен составил 12,05% - от начала года или 14,98% - за 12 месяцев.Конец 4 кв. 2015 г. характеризовался снижением экономической активности в РФ. Так, в ноябре по оценке Минэкономразвития, снизились по отношению к предыдущему месяцу все основные индикаторы: ВВП (-0,3%), промышленное производство (-0,6%), сельское хозяйство (-0,9%), строительство (-0,2%), обороты розничной торговли (-0,8%), объемы платных услуг населению (- 0,7%). Импорт товаров к ноябрю 2014 г. составил 72,2%; экспорт товаров – 68,8%.
Согласно исследованиям Банка России, в ноябре 2015 г. увеличились инфляционные ожидания населения на следующие 12 месяцев. Заметно выросло число тех, кто считает, что следующие 12 месяцев будут для экономики страны плохим временем. Тем не менее, на конец 4 кв. 2015 г. наблюдается замедление темпов падения потоков в крупнейших московских ТЦ (свыше 80 тыс.кв.м) и частичное восстановление потоков в ТЦ площадью 40-80 тыс.кв.м - относительно конца 2014 г., когда происходило их резкое снижение. Общий объем предложения на рынке торговой недвижимости Москвы в 4 кв. 2015 г. вырос на 3,6%, составив 5,84 млн.кв.м (GLA).
Основные события рынка
В 4 кв. 2015 г. состоялось открытие 4 торговых комплексов совокупной арендопригодной площадью 204 тыс.кв.м. Среди других заметных событий отчетного периода можно назвать: Мосгордума утвердила изменения в закон о налоге на имущество организаций, которые снижают динамику роста ставок на 2016 – 2018 годы – до 1,3% с 1,5% от кадастровой стоимости в 2016 г.; до 1,4% с 1,8% в 2017 г.; до 1,5% с 2% в 2018 г.
Выставлен на продажу ТРЦ «Эльград» (МО, г. Электросталь, GBA 60 тыс.кв.м).
«Morgan Stanley» претендует на покупку крупнейшего из открывшихся в 2015 г. торгового центра - ТРЦ «Columbus» (GBA 277,4 тыс.кв.м).
«Fashion House Group» запускает строительство 2-й очереди аутлета «Fashion House Outlet Centre Moscow». Общая площадь 2-й очереди составит 5,65 тыс.кв.м. Открытие запланировано на 4 кв. 2016 г.
В 2016 г. фонд «Romanov Property Holdings Fund» планирует начать на территории Барвихи возведение 2- ой очереди премиального ТЦ «Dream House» общей площадью 27 тыс.кв.м.
Власти Москвы объявили конкурс на застройку территории у ТПУ «Ботанический сад». Согласно предложенной концепции здесь предполагается возвести 45,4 тыс.кв.м торговых площадей, более 44,6 тыс.кв.м офисных и гостиницу.
В ТРЦ «Зеленопарк» на площади 1 тыс.кв.м открылся первый в России фудпаркинг «Басqиата». Фудпаркинг – это новый формат фудкорта, который объединяет фудтраки, стритфуд и молодые гастрономические проекты в атмосфере фестиваля.
ГК «Ташир» запустила новую сеть розничных магазинов товаров для дома под брендом «Goood’s House». Первые точки в Москве откроются в ТРЦ «РИО» на Киевском ш. и ТРЦ «Avenue South-West» (строится).
Предложение
В 4 кв. 2015 г. продолжился рост уровня вакансии в торговых центрах Москвы. В отчетном периоде он повысился еще на 2,0 п.п. и поставил новый рекорд – 10,3%.
Наиболее крупной сделкой отчетного периода стала аренда 14,5 тыс.кв.м в ТРЦ «Зеленопарк» (открылся в 4 кв. 2015 г.) гипермаркетом «Ашан», который стал одним из якорных арендаторов комплекса вместо ранее запланированного гипермаркета «О'Кей». Среди крупных сделок по аренде в других действующих объектах:
«H&M» станет единственным арендатором торговой части (5,8 тыс.кв.м) в МФК «Галерея Актер» после его реконструкции.
ТВЦ «Мебель России» занял в МФК «Ханой-Москва» 5 тыс.кв.м с перспективой дальнейшего расширения. Крупнейшие сделки по аренде в строящихся объектах относятся к двум комплексам: ТРЦ «Ривьера» и целевому детскому ТЦ «BabyStore» (ввод в 2016 г.)
В ТРЦ «Ривьера» откроются город профессий «КидБург» в обновленном формате (3,9 тыс.кв.м); сразу 5 магазинов польского ритейлера «LPP Group» (3 тыс.кв.м); «Панда Парк» (1,87 тыс.кв.м), который станет первым в России веревочным парком в формате внутри торгового центра. В ТЦ «BabyStore» почти 1,5 тыс.кв.м арендовал центр йоги «Прана» и 1,3 тыс.кв.м – сеть супермаркетов «ДА!».
Коммерческие условия
Анализ динамики арендных ставок на сегодняшний день затруднен отсутствием на рынке единообразия относительно валюты договоров. В отличие от офисного сегмента, где переход к рублевым ставкам активизировался еще в начале года, на рынке торговой недвижимости этот процесс принял характер тенденции только ближе к концу 2015 года.
Средние арендные ставки, номинированные в рублях, на конец периода снизились относительно 3 кв. 2015 г. на 2% - для якорных арендаторов; на 10% - для арендаторов торговой галереи и составляют соответственно 13-15 тыс.руб/кв.м/год и 40-45 тыс.руб./кв.м/год.
В торговых комплексах, которые продолжают удерживать ставки в валюте, размер средней арендной ставки для торговой галереи на конец 4 кв. 2015 г. составляет порядка 1500 долл./кв.м/год – на уровне 3 кв. 2015 г.
Источник: NAI Becar
www.naibecar.com
